Sabemos que el primer paso en nuestro camino es formar el “depósito de emergencia“.
Vale muy bien, ya está formado. Ahora supuestamente tengo que empezar a invertir.
ufffff, cuentas remuneradas, fondos, bonos, acciones, futuros… la tele nos bombardea con posibilidades. Buscamos információn en la web: análisis técnico, análisis fundamental, spreads, PER… qué lío, no entiendo nada!!!
Al final, lo típico voy al banco y les digo:
-Qué puedo hacer con mis ahorros?
-No se preocupe usted. Tenemos el producto perfecto que podemos diseñar a su media.
Y con esta perdemos la oportunidad de decidir lo que hacemos con nuestros ahorros.
El Dollar cost averaging (en nuestro caso Euro cost averaging) es dede mi punto de vista la forma más fácil de invertir nuestros ahorros mensuales. Esta estrategia es ideal para principiantes. De hecho yo utilizaría para este fin al menos el 20% de los ahorros mensuales.
En mi caso invierto en distintas estratagias de Dollar cost averaging unos 650 euros al mes.
Pero qué es el dollar cost averaging?: Se trata de invertir con una estrategia concreta la misma cantidad de dinero con una frecuencia establecida.
Por ejemplo:
-Invierto 50 euros al mes con la estrategia X
-Compro cada 15 días 100 euros de la acción A de la que soy fan.
Probablemente lo más complicado parezca elegir la estrategia. Pues bien, hay estrategias muy muy sencillas.
Elijo un índice y voy metiendo una parte de mis ahorros en él. Hay muchísimos fondos que replican a indices, y sólo tendríamos que meter en estos fondos cantidades a partir de los 50 euros al mes. Además estos fondos sulen tener comisiones realmente bajas.
De dónde saco estos fondos? Muchos brokers ofrecen esta posibilidad (por ejemplo ING)
Nos podemos permitir invertir 50 euros al mes?
La única regla es hacerlo de forma constante mes a mes, mes a mes, siempre, pase lo que pase ir metiendo la cantidad prefijada.
Algunos pensarán que es mejor acumular el dinero mes a mes e invertir justo al inicio de una tendencia alcista. Pero todos sabemos que saber cuando se ha hecho suelo es cosa de adivinos. Si hay algún adivino por aquí que me avise que nos “asociamos” 
Así que desde mi punto de vista lo mejor es invertir siempre y con constancia. Por supuesto hay estrategias más elaboradas, complejas y que nos pueden dar mejores resultados, pero recordamos que también perseguimos vivir sin estrés y tener tiempo. Para un primer paso para invertir me parece estupendo, con el tiempo podemos comenzar con cosas más complicadas.
Por otro lado algunos de los “grandes nombres” del panorama financiero y autores de reconocidos libros (por ejemplo “Un paseo aleatorio por wall street”) recomiendan esta estrategia y la consideran “la mejor estrategia”.
Hay muchas estrategias de dollar cost averaging, aquí os muestro la más sencilla (invertir de forma periódica en un fondo-índice) para así ir calentando motores. Iremos viendo algunas más sofisticadas, con muchas mayores posibilidades de ganancia y por lo tanto más riesgo.
En próximos posts mostraré cuánto ganaríamos con esta estrategia en caso de que el mercado baje, que el mercado baje y suba, suba, etc…
También veríamos cuál sería el peor escenario.
Estáis utilizando estrategias de dollar cost averaging?
Yo meto todos los meses 100 euritos en el fondo ibex35 de ing.
Yo mi estrategia de ahorra la realizo mediante mis páginas web
, todos los meses intento crear una página web nueva que me de beneficios, te lo voy a explicar en números para que lo entiendas mejor.
Nombre de Dominio : 7€ Anual
Plan de alojamiento básico : 42€ año ( Yo tengo todo centralizado en un servidor propio que ya llevo tiempo en esto
y me cuesta unos 80€ mensuales, pero tengo varias páginas web )
Creación de un website: 1 semana más o menos, un WordPress lo crea cualquiera.
Beneficio mediante publicidad de Adsense el mes pasado: US$ 528,87
Gasto el mes pasado : 80€ del servidor multidominio + pago a bloggers para que escriban en los blog 119 $ ( Asi yo no tengo que trabajar solo crear los websites ) + nuevos dominios comprados 20€ = alrededor de los 200€
Beneficio mensual : US$ 528,87 – 200€ = Alrededor de los 300€ mensuales.
Conozco gente que llega a cantidades astronomicas de 10.000$ mensuales combinando este sistema de publicidad con afiliados.
De todas formas esto no es tan fácil claro, requiere de una formación previa en SEO, Mínima idea de creación de websites, Adsense, etc…
Es decir estar un poco metido en el mundillo, aunque con un poco de constancia da beneficios.
Ahora mismo acabo de sacar mi último website que os invito que critiqueis, este nuevo website ya me lo ha realizado un programador con los ingresos que he generado de mis propias páginas, el website es http://www.blogsegundamano.es
Bueno Un Saludo y perdón por el rollo.
Yo estaba pensando utilizar un ETF referenciado a un índice en vez de un fondo. Cobran menos comisiones, puedes vender y comprar al instante y cobras también por los dividendos de los valores.
¿Qué os parece esta opción?
Tengo una cuenta en ING direct, voy a la pestaña broker y luego que? donde esta el euro cost averaging? o el euro cost averagin es la estrategia en si misma?
Buff… no sé…
http://www.moneychimp.com/features/dollar_cost.htm
Muy interesante la página David!
Lo único es que ahí comparan las opciones de usar DCA o invertir la misma cantidad de golpe, que está bien para comparar las dos alternativas de inversión cuando tienes el dinero. Sin embargo, yo creo que el DCA puede ser más indicado cuando no tienes el dinero de antemano y solo puedes ir incrementando la inversión con lo que puedas ahorrar, no?
El DCA tiene el gran pero de las comisiones: si entramos en numerosas ocasiones en un valor vamos a tener un porcentaje demasiado elevado que puede comerse parte del rendimiento.
Saludos
@Duque, muy interesante.
Tengo algunas dudas con el modelo que tu propones. Conozco a más gente que hace eso. Pero, es sostenible a largo plazo?
Ten en cuenta que los blogs que crean tienen mucho menos valor que los blogs que pueda crear una persona a la que realmente le interesa el tema… puede que en el futuro la competencia sea feroz. Aunque de mientras te estás llevando tus beneficios.
Una vez creado el blog y habiéndole hecho un poco de SEO etc… puedes dejarlo en piloto automático y no hacer absolutamente más nada?
Cuántos blogs tienes?
Cuántos artículos al mes se publican en cada dominio?
En qué idioma están los blogs?
Je je, ahora soy yo la que tengo todas las preguntas.
Me gusta tu portal sobre segunda mano. Qué competidores tienes?
Minerva
@Carlos: Hay opciones más sofisticadas y “mejores” que la que he expuesto. He explicado la más sencilla para empezar. La tuya me gusta.
@Hokshu: El Dollar cost averaging es la estrategia misma. Una vez estás en los fondos, eliges uno (Por ejemplo Eurostoxx). Y decides cuánto vas a meter cada vez? Cada cuánto tiempo?
@David, Javi, Raul MB:
Las comisiones dan exactametne igual si se cobran por porcentaje y no por mínimos, que es como deben de ser.
Es lo mismo pagar un 1% de 1200 que 12 veces un 1% de 100 cada vez.
Luego las comisiones no son un problema si se hace así.
Estoy de acuerdo con Javi. Lo que la página dice es que si tienes 1200 euros los inviertas de golpe al principio en vez de invertir 100 cada mes. Pero y si no tengo los 1200 euros? Si tengo que ir ahorrando 100 al mes? Entonces la comparación ya no es válida.
Lo que yo digo es: “dede mi punto de vista la forma más fácil de invertir nuestros ahorros mensuales”
Lo utilizo para los ahorros mensuales y no por si llegan 10000 euros a mis manos y voy invirtiéndolos poco a poco. Lo cual no tiene para mi mucho sentido (a no ser que estemos en primaria bajista).
Además si nos fijamos durante los periodos alcistas lógicamente conviene invertir todo de golpe al principio en vez de ir haciéndolo poco a poco cada vez. En los periodos bajistas al revés, conviene más el dollar cost averaging.
No sé si me aclaro…
Te voy contestando:
1º Principalmente los blogs que yo comencé a crear eran blogs de una temática específica, por ejemplo arquitectura : http://www.blogarquitectura.com pero como has comentado la competencia es bastante alta por lo que realmente pense que lo interesante es crear “blogs” donde la temática sea interesante para el público en general pero no a interes particular, me explico ahora lo que creo son ” blogs ” como http://www.programasok.com donde aunque existe competencia no me voy a encontrar con una persona a la que le guste postear programas gratuitos y si es así no tendrá la constancia que tengo yo.
Respecto a si es un modelo sostenible a largo plazo, yo diria más bien que está pensado a que sea rentable a largo plazo ya que si yo ahora con 30 años tengo un beneficio mensual de 300€ en 5 años te digo que he multiplicado esos beneficios x5 y estoy con los 1500€ mensuales ( Espero que sea bastante menos tiempo
) .
Ten encuenta que los websites siempre son un valor que se revaloriza con el tiempo ya que producen un beneficio alto ya que su mantenimiento que es mínimo.
Respecto al tema del piloto automático, el principal problema de este modelo es el posicionamiento web en los buscadores por lo que lo más importante es encontrar un nicho de mercado rentable y poco competido, yo por ejemplo me atrevo con nichos fuertes como los videojuegos con el “blog” http://www.videojuegosok.com posicionado para la keyword videojuegos pero para comenzar yo lo haría segmentando mucho al publico al que voy a orientarme para que me fuera fácil posicionarme y rentabilizar por lo menos el tiempo y el dinero invertido y ver como funciona este mercado.
Respecto a la cantidad de blogs que tengo pues alrededor de unos 10.
Si te das cuentas no tengo tanto 300€/10=30€ mensuales por blog 1€ de beneficio al día por blog, por lo que espero seguir creciendo hasta por lo menos llegar a finales de este año a 3€ diarios por blog.
Los blogs están en Castellano por ahora pero no descarto la opción de mercado Anglosajon, Francés, Alemán e Italiano.
Respecto a http://www.blogsegundamano.es como prodrás comprabar en el análisis previo que he echo mis principales competidores son todos los portales que están posicionados por la palabra segundamano pero yo cuento con una ventaja sobre algunos ellos como el nombre de dominio, la extensión regional.es y mi experiencia como SEO
Jejeje si alguien está interesado en invertir en el portal de compra-venta estoy abierto a negociaciones
Jejeje por cierto para cuando ese foro de futuro millonario.
Si pero normalmente las operaciones tienen unos costes fijos (por ejemplo la bolsa) que suelen ser x euros. Si operamos muchas veces de acuerdo que ese porcentaje que si que es igual operes lo que operes, las comisiones fijas acumuladas son mucho más altas. O los fondos de inversión que tienen comisiones de gestión del 1-3%. Yo en mi humilde opinión solo recomendaría DCA para eliminar el factor psicológico de la inversión (muy importante eso si), pero si se dispone del dinero que quieres invertir y estás seguro de lo que haces recomendaría comprar y mantener antes que DCA, y eso que DCA no me parece mala estrategia, pero creo que su punto fuerte es ese, el psicológico, en cuanto al rendimiento poco se diferencia con comprar y mantener.
Saludos!
Cierto que las operaciones en acciones tienen unos costes fijos. Por eso la estrategia inicial de la que se habla son los fondos, que no tienen un mínimo (y si lo tienen cambia de broker)
Ninguno de mis fondos tiene comisión de gestión.
En caso de que hubiera comisión de gestión de 1-3% tal y como indicas (que en los bancos “normales” son los que tienen). Cual es la ventaja de acumular? No termino de verlo.
Por qué dejas el dinero esperando en la cuenta del banco y sin invertirlo?. Cuál es la ventaja? (a no ser que estemos en mercado bajista).
Si esperas a acumular digamos que 2000 euros antes de invertir la comisión de gestión cuando inviertas de un 1% será de 20 euros.
Si vas inviertiendo 100 cada mes, la inversión por cada parte será de 1 euro.
Cuando hayas invertido en 20 veces 100×20=2000 euros, la comisión de gestión será de 1×20=20 euros exactamente la misma que esperando, con la diferencia que si esperas no tienes tu dnero invertido.
Por lo tanto ni la comisión de apertura ni la de gestión dan una desventaja al Dollar cost averaging con fondos frente a esperar y acumular porque en ambos casos son idéntias. Al revés yo le veo la gran ventaja de que pones a tu dinero en circulación.
No es así?
Hola Minerva! Bueno, insisto, ya digo arriba que el DCA no me parece una mala forma de invertir y que su rendimiento es parejo al buy and hold (leí bastante de esto cuando escribí acerca de esta estrategia). Su punto fuerte es evitar el factor psicológico (compro si o si esté como esté el valor), pero no supone una ventaja frente al buy and hold en cuanto a rendimiento final de la inversión que no olvidemos que es lo que nos interesa (si inviertes fuera de bolsa como dices, donde las comisiones serán considerables, si lo haces en fondos que comentas mejor fuera de España, donde la rentabilidad promedio de los últimos 10 años no ha superado la inflación). Volviendo al DCA en un mercado bajista con perspectivas a que se revalorice si que me parece correcto (en alcista obviamente el buy and hold gana) y en lateral habría un empate técnico. Con DCA ponemos nuestro dinero en circulación sí, pero lo que interesa es el rendimiento de ese dinero, si le voy a sacar el mismo que con comprar y mantener no se antoja tan descabellado tener ese dinero en renta fija hasta que consideremos el momento óptimo para entrar en una inversión (los mercados son intrínsecamente alcistas… pero no ahora, o hasta ahora).
Saludos!
Minerva:
No soy experta en el tema, pero ¿no estás confundiendo la comisión de gestión con la de suscripción? Fondos sin comisión de suscripción hay muchos, pero sin comisión de gestión no conozco ninguno. Y en caso de que los hubiera, por algún lado tendrían que tener la ganancia de los gestores e intermediarios camuflada, probablemente con otro nombre (¿comisión de depósito?). También hay que tener en cuenta la comisión de reembolso.
Un saludo
Raul,
Responder a este comentario me ha costado varias horas. Que lo sepas
La verdad es que después de leer tu afirmación me quedé en duda: “lo que interesa es el rendimiento de ese dinero, si le voy a sacar el mismo que con comprar y mantener no se antoja tan descabellado tener ese dinero en renta fija hasta que consideremos el momento óptimo para entrar en una inversión”
Intuitivamente me digo: Si los mercados son instrínsecamente alcistas cuanto antes me ponga a invertir mejores resutados debo de tener que acumulando e invirtiendo (aunque ponga lo acumulado en renta fija). Pero una cosa es la intuición y otra la realidad… pero eso se merece un post, o varios.
De todas formas, yo presento aquí lo que yo llamaría la primera incursión en la bolsa, sabiendo lo que uno hace. Una sencilla forma de invertir sin nada de trabajo. Y dices que: “no se antoja tan descabellado tener ese dinero en renta fija hasta que consideremos el momento óptimo para entrar en una inversión”
Ahora yo pregunto: Cuál es el momento óptimo de entrar en una inversión? Cuál es el monto mínimo a invertir?
@Cristina 22,
Apuntado!!,post con una lista de fondos sin comisión de gestión!!
La comisión de suscripción me parece bien. Pero la de gestión??? En un fondo índice que hay que gestionar? Nada!!! Te dan el dinero y tu compras siempre lo mismo, no hay ni que hacer análsis fundamental, ni técnico ni mirar las noticas, ni la situación política. Nada.
hola,yo invierto 100 euros al mes e invierto en la economia rea(todos los indices)con una comision infima,esto solo lo puede hacer mi banco,fibanc mediolanum,ademas mientras mas baje el mercado mejor porque compro mas participaciones,el d.c.a la que hace es comprar barato.a largo plazo es la unica manera de tener grandess rentabilidades,
gracias
Que recomendáis ,RENTA VARIABLE,RENTA FIJA MIXTA o RENTA FIJA?
Saludos.
Cuidado con esta estrategia, yo la estaba haciendo y he desecho posiciones asumiendo perdidas, mirad el indice nikkei esta en súper primaria bajista y lleva 20 años bajando después de una burbuja inmobiliaria como la nuestra, si miráis el gráfico de eurostoxx50, ibex, etc… A largo plazo veréis que se ha subido muchísimo durante varias decAdas , no es descabellado pensar que si entramos en súper primaria bajista en 20 años no recuperéis ni el capital invertido, mientras no se superen los máximos de los 16000
ibex ni me plantearía una estrategia así a largo plazo, sin ningún tipo de stoploss
saludos y suerte
Cierto, si ocurre lo de Japón, mejor estar alejado del largo plazo. Pero quien sabe lo que va a pasar??
@Bruce
Si te encuentras en un escenario bajista que dure 20 años es normal que durante esos 20 años sólo te dediques a acumular acciones cada vez más baratas y no se vean beneficios.
Es normal que “no funcione” el sistema pero tampoco funcionará ningún otro que vaya largo (ni técnico, ni fundamental, ni ninguno). Si el mercado está bajista sólo hay una dirección, hacia abajo y esperar una revalorización puede ser desesperante. Ahora bien, ¿cómo puedes saber que no ocurrirá lo mismo en la bolsa española? ¿cómo puedes saber que ocurrirá? Dudo que cualquier persona lo sepa (ni gurú, ni inversor-ahorrador como nosotros).
Al mismo tiempo me gustaría destacar la virtud del DCA como sistema a largo plazo. El sistema te promedia con la misma inversión mensual durante todo el tiempo de inversión, esto tiene dos ventajas:
- si estamos en escenario bajista: nuestro precio medio de adquisición va disminuyendo porque, con la misma cantidad invertida, compraremos menos acciones caras y más acciones cada vez más baratas con lo cual el resultado, al final del periodo bajista, es de pérdidas, sí claro, pero mucho menores que de haber invertido el total del capital al inicio del periodo.
- se puede compensar las pérdidas con los dividendos (siempre y cuando hayamos escogido empresas que los hayan repartido regularmente) con lo cual cada año cobraríamos más dividendos al tener cada año más acciones. Claro que no tienen por qué compensar la pérdida latente (hasta que no se reembolsa no es pérdida efectiva) pero entre el promedio y los dividendos se mitiga la pérdida.
Siempre se puede ver el DCA como un sistema de ahorro mensual el cual podemos usar en un momento dado para reinvertirlo en otros activos más interesantes aunque nos toque rescatar el capital con alguna pérdida. Todo dependerá de la estrategia. Si no lo ves seguro siempre puedes invertir en renta fija (cuya rentabilidad ahora mismo está tela de juicio debido a una posible burbuja).
Para mí, de todos los sistemas de inversión en largo es el que más se me adapta a mi perfil siendo consciente del aviso que propones. De todos modos he contestado porque parece, por tu comentario, que no entendías muy bien el sistema. Te animo a que realices una simulación con el Nikkei y lo compruebes.
Un saludo.
Muy buen artículo… Sólo te falta una cosa. En Banco Mediolanum se lleva haciendo esto desde hace muchos años, no sólo con índices, sino con fondos globales, sectoriales, por potencial de crecimiento, renta fija… Además, se hace de forma automatica para q los sentimientos no nos jueguen malas pasadas. Eso hace que las rentabilidades son mucho mayores…
@Javier, he estado mirando la informaicón del banco que indicas. Chungo, chungo, chungo, eso va a terminar como el rosario de la aurora. Lo primero que me ha llamado la atención es el tema de sus consultores de banca, es decir sus vendedores, buscan a cualquiera que se quiera unir al equipo y los conocimientos que se exigen son NULOS. Cómo vas a asesorar a alguien si no has estudiado si quiera algo relacionado con las finanzas? http://www.consultorbancapersonal.es/es-ES/anuncio.htm
Además he mirado sus tarifas y condiciones y no son caras sino CARÌSIMAS. Cuando yo hablo de algún banco, es proque sus tarifas son prácticamente nulas: http://www.bancomediolanum.es/es-ES/pdf/TarifasContratoServiciosBancarios.pdf
De hecho ya no tengo ninguna cuenta en Espania todas las entidades cobran un ojo de la cara, y acabo de cerrar la última cuenta que tenía abierta.